Nowe przepisy ESMA na rynku Forex i jak ich uniknąć

Czy jesteś zdezorientowany z powodu zmian w ESMA mających zastosowanie do transakcji na rynku Forex? Czy chcesz całkowicie uniknąć zmian? 

ESMA została zaprojektowana, aby handlować, tak jak Ty, i zmniejszyć ryzyko na rynku podczas handlu, więc nowe zasady ESMA to dobra rzecz? 

Ogólnie i na dłuższą metę tak. Ale są handlowcy, dla których te zasady mogą być zbyt „trudne” i że będą kolidować ze sposobem, w jaki handlują, przy czym dźwignia 1: 500 jest normą, teraz spada do 1:30, jest to nagły i ogromny spadek. 

Zebraliśmy dwie listy, które przeprowadzą Cię przez ESMA:

  • Brokerzy, do których będzie się stosować nowy ESMA.
  • Brokerzy, którzy rządzą nowym ESMA nie będzie zastosować do.

Są również bardziej szczegółowe informacje na temat ESMA i wskazówki na temat nowych przepisów poniżej!

Więcej informacji na temat ESMA i często zadawanych pytań

Przez wiele lat duże wpływy stanowiły atrakcyjny aspekt rynku Forex. Zapewniły one duży potencjał zysku dla zwycięskich transakcji, ale także zwiększają ryzyko, gdy te same transakcje idą na południe. 

Wśród agencji regulacyjnych, które rządzą rynkami Forex na całym świecie, pojawia się trend. Pod pozorem stabilizacji rynków detalicznych Forex i CFD wiele agencji zaczyna wprowadzać limity w zakresie dźwigni finansowej, która może być oferowana klientom, a także innych ograniczeń.

Czym jest ESMA?

ESMA jest niezależnym organem UE, który przyczynia się do ochrony stabilności systemu finansowego Unii Europejskiej poprzez zwiększenie ochrony inwestorów oraz promowanie stabilnych i uporządkowanych rynków finansowych.

Jak mogę uniknąć rozporządzeń ESMA?

Handluj z brokerem, który nie jest regulowany przez żaden regulator podlegający UE (Unia Europejska). Zobacz naszą listę poniżej…

Innym sposobem uniknięcia przepisów ESMA jest kwalifikacja jako „Klient profesjonalny”

Klienci profesjonalni muszą spełniać co najmniej 2 z poniższych kryteriów 3, aby kwalifikować się jako profesjonalny klient:

  • Umieszczono co najmniej 10 CFD lub Forex o znacznej wielkości średnio za kwartał w ostatnim roku.
  • Portfel inwestycyjny środków pieniężnych i instrumentów finansowych powyżej 500,000 EUR.
  • Czy pracujesz zawodowo w sektorze finansowym od co najmniej 1 roku?
Kryteria te będą niedostępne dla większości klientów detalicznych. Musisz albo znaleźć brokera, na który ESMA nie ma wpływu (patrz wykres poniżej) lub handlować z brokerem regulowanym przez ESMA, w przypadku którego obowiązują teraz najniższe zasady (zob. poniżej).

Jakie są nowe zasady ESMA?

ESMA uzgodniła środki dotyczące kontraktów CFD. Środki ograniczają marketing, dystrybucję lub sprzedaż CFD inwestorom detalicznym, zapewniając następujące zabezpieczenia:

Limity dźwigni między 30: 1 i 2: 1, które różnią się w zależności od sprzedawanego zasobu:

30: 1 dla głównych par walutowych
20: 1 dla par innych niż główne waluty, złoto
10: 1 dla towarów bez złota
5: 1 dla poszczególnych akcji
2: 1 dla kryptowalut

  • Reguła zamknięcia marży.
  • Ujemna ochrona wagi dla klientów
  • Zabrania się jakichkolwiek programów motywacyjnych, tj. - bonusów
  • Znormalizowane ostrzeżenia o ryzyku

Czy zasady ESMA odnoszą się do mnie?

Jeśli mieszkasz w kraju należącym do EOG (Europejski Obszar Gospodarczy), a broker, z którym współpracujesz, podlega regulacjom w Unii Europejskiej, to tak, zasady będą miały zastosowanie do Ciebie.

Kraje EOG:

Austria, Belgia, Bułgaria, Chorwacja, Cypr, Czechy, Dania, Estonia, Finlandia, Francja, Niemcy, Grecja, Węgry, Islandia, Irlandia, Włochy, Łotwa, Liechtenstein, Litwa, Luksemburg, Malta, Holandia, Norwegia, Polska, Portugalia , Rumunia, Słowacja, Słowenia, Hiszpania, Szwecja i Wielka Brytania.

Zasady będą miały również zastosowanie do klientów spoza UE Tylko wtedy, gdy broker Forex jest wyłącznie regulowany przez UE. 

Oznacza to, że broker Forex, który jest również regulowany poza UE, nie musi przestrzegać przepisów ESMA. Niektóre brokerzy na rynku Forex są regulowane w kilku różnych krajach.

Reguły ESMA odnoszą się do tych brokerów

Think Market
Typ brokeraMarket Maker Non-Dealing Desk
Przepisy prawneASIC, FCA
Min depozytu$ 250.00
Waluta bazowa kontaUSD PLN SGD GBP EUR NZD CAD CHF JYP
Maksymalna dźwignia 400:1
Platformy transakcyjneMetatrader 4, Trade Interceptor
handlu xm
Typ brokeraMarket Maker
Przepisy prawneFCA, CySEC, ASIC
Min depozytu$ 5.00
Waluta bazowa kontaUSD, EUR, GBP, JPY, CHF, AUD, RUB, PLN, HUF, SGD, ZAR
Maksymalna dźwignia 888:1
Platformy transakcyjneMetatrader 4 / 5, Webtrader
pepperstone
Typ brokeraECN
Przepisy prawneASIC FCA
Min depozytu$ 200.00
Waluta bazowa kontaUSD, AUD, EUR, GBP, CAD, JPY, NZD, CHF, SGD, HKD
Maksymalna dźwignia 500:1
Platformy transakcyjneMetatrader 4 / 5, cTrader, Webtrader, API Trading, MAM / PAMM

Brokerzy Forex, których ESMA nie dotyczy

fxchoice
Typ brokeraECN
Przepisy prawneIFSC
Min depozytu$ 100.00
Konto podstawowe KontrenyUSD, EUR, GBP, AUD, CAD, BITCOIN, GOLD
Maksymalna dźwignia 200:1
Platformy transakcyjneMetatrader 4 / 5
Rynki ic
Typ brokeraECN
Przepisy prawneASIC
Min depozytu$ 200.00
Waluta bazowa kontaUSD, AUD, EUR, GBP, CAD, JPY, NZD, CHF, SGD, HKD
Maksymalna dźwignia 500:1
Platformy transakcyjneMetatrader 4 / 5, cTrader, Webtrader, API Trading, MAM / PAMM
rynki blackbull
Typ brokeraECN
Przepisy prawneFSCL i FSPR
Min depozytu$ 200.00
Waluta bazowa konta EUR EUR GBP AUD NZD SGD CAD JYP ZAR
Maksymalna dźwignia 500:1
Platformy transakcyjneMetatrader 4
globalna premiera
Typ brokeraECN
Przepisy prawneAFSL
Min depozytu$ 500.00
Waluta bazowa kontaUSD, AUD, CAD, SGD, GBP, EUR
Maksymalna dźwignia 1: dźwignia 100 i do 1: 200 (oczekuje na zatwierdzenie)
Platformy transakcyjneMetatrader 4
recenzje rynków fp
Typ brokeraECN
Przepisy prawneASIC
Min depozytu$ 200.00 USD
Waluta bazowa kontaAUD, CAD, CHF, EUR, GBP, HKD, JPY, NZD, SGD, USD
Maksymalna dźwignia1:500
Platformy transakcyjneIRESS, Metatrader 4 i 5, MAM, PAMM

Jak to wpływa na FCA i CySEC

FCA W ESMA

Financial Conduct Authority, który reguluje rynki finansowe w Wielkiej Brytanii, zaproponował zmiany zasad regulujących dźwignię finansową. Odpowiedź na to pytanie od firm i osób zaangażowanych w handel detaliczny na rynku Forex była zrozumiała i negatywna. 

ESMA, Europejski Urząd Nadzoru Giełd i Papierów Wartościowych (ESMA), rozpoczął własne dochodzenie w tej sprawie. FCA odpowiedziała następnie zawieszając własne, tak aby mogła poczekać i zobaczyć, co ESMA wymyśliła, zastrzegając sobie prawo do działania, jeśli uważają, że ESMA nie posunął się wystarczająco daleko.

Poprzednia propozycja FCA, w grudniu 2016 r., Wymagała limitu 1:25 dla traderów CFD z mniej niż 12-miesięcznym doświadczeniem i 1:50 dla wszystkich traderów CFD. FCA jest krajowym organem regulacyjnym, podczas gdy ESMA reguluje rynki finansowe w całej Unii Europejskiej. 

Oznacza to, że przepisy FCA zostały zastąpione przez przepisy ESMA, a najnowsze regulacje zatwierdzone przez ESMA spowodowały, że FCA zaczęła się martwić, w szczególności ograniczeniem dźwigni 1:30 na głównych parach Forex. Obawiają się, że tak sztywny pułap doprowadzi do tego, że rachunki zostaną wyrzucone za granicę w poszukiwaniu wyższej dźwigni finansowej. 

Brokerzy zachęcali swoich klientów do zgłaszania uwag do ESMA i informowania ESMA o niezadowoleniu z tych ograniczeń.

CySec na ESMA

Cypryjska Komisja Papierów Wartościowych i Giełd rozdzieliła okólnik, aby poinformować swoich klientów, że nawet ci klienci spoza UE są również związani przepisami regulującymi wdrażanie przez ESMA, jeśli dokonują transakcji za pośrednictwem firm z siedzibą w UE. 

Dokument przypomniał również CIF (Cyprus Investment Firms), że regulacje ESMA zastępują wszelkie regulacje CySEC, a zatem regulacje ESMA będą miały zastosowanie również do członków CySEC. 

CySEC poprzednio ograniczył efekt dźwigni do domyślnej wartości 1: 50 (2%) dla rynku Forex i kontraktów CFD w listopadzie 2016, z oczekiwaniem na wdrożenie do stycznia 2017. 

Wyższe poziomy były możliwe, gdyby klienci tego zażądali, a klienci przeszli test odpowiedniości. Premie zostały również wyeliminowane.
CySEC, jako krajowy organ regulacyjny, jest zastępowany wyrokami ESMA w odniesieniu do regulacji produktów finansowych. W przeciwieństwie do FCA, CySEC bardzo popiera surową decyzję ESMA dotyczącą regulacji.

Wnioski

Główne zmiany nadchodzą na rynku Forex i CFD, szczególnie w Europie. Prawdopodobnie będzie to tylko kwestią czasu, zanim organy regulacyjne w USA i Australii również staną w obliczu tej fali. 

Czy brokerzy Forex i organy regulacyjne mogą uniknąć zwiększonych limitów i regulacji, można się domyślić.

Jeśli podobał Ci się ten artykuł, proszę Give It a Share

Podziel się na Facebook
Facebook
Udział w Google
Google+
Podziel się na Twitterze
Twitter
Udostępnij na linkedin
LinkedIn
Udział w reddit
Reddit